DAX Future (FDAX)
Der DAX Future ist ein Terminkontrakt und eine wichtige Größe im deutschen Aktienmarkt. Er gibt den Kurs des deutschen Aktienindex (DAX) an, der die 40 größten deutschen Unternehmen repräsentiert. Der Kontrakt wird an der Eurex, der Europäischen Terminbörse, gehandelt. Der DAX Future ist ein sehr wichtiger Indikator für die deutsche Wirtschaft.
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Er gibt Auskunft über die künftige Kursentwicklung der größten deutschen Unternehmen und damit auch über die künftige Wirtschaftsentwicklung Deutschlands. Der DAX Future ist ein sehr volatiler Kontrakt. Das bedeutet, dass die Kurse sehr stark schwanken können. Dies ist vor allem dann der Fall, wenn es politische oder wirtschaftliche Turbulenzen in Deutschland oder in der Eurozone gibt.
Der DAX Future ist ein sehr interessanter Kontrakt für Anleger, die vom Auf- und Ab des deutschen Aktienmarkts profitieren wollen.
Der aktuelle DAX Future Chart:
Welche DAX-Futures gibt es?
Die DAX-Future Familie der Deutschen Börse (Eurex) umfasst den Hauptfuture FDAX und die vor einigen Jahren eingeführten kleinen Brüder Mini-DAX (FDXM) und Micro-DAX (FDXS). Alle drei Futurs basieren auf den Deutschen Aktien Index DAX40. Der Unterschied liegt in den Kontraktgrößen und Marginanforderungen.
Der DAX-Future und seine kleinen Brüder im Überblick:
- DAX Future (FDAX), 1 Punktwert 25 Euro
- Mini-DAX Future (FDXM), 1 Punktwert 5 Euro
- Micro-DAX (FDXS), 1 Punktwert 1 Euro
Weitere Informationen zur DAX-Future-Familie gibt es hier.
Wissenswertes über den DAX Terminkontrakt
Kontraktwert: Wie berechnet sich der Kontraktwert? Der Kontraktwert beim großen DAX berechnet sich wie folgt. Aktueller Kurs des Futures 12.238 x 25 Euro Punktwert je Punkt ergibt für einen Kontraktwert für den DAX-Future von 305.950 Euro.
Handelszeit: Der Future wird jeden Tag außer an einigen Feiertagen von 08:00 - 22.00 Uhr gehandelt.
Laufzeiten: Je Future gibt es immer Kontrakte für die folgenden 9 Monate. Jeder Future hat eine Laufzeit von drei Monaten und verfällt immer an dem dritten Freitag des Verfallmonats.
Margin (Marginkosten): Wie viel Euro muss man für einen DAX-Future bezahlen? In der Regel kann man mit bis zu 5% auf den Kontaktwert rechnen. Die Margin unterscheidet in erster Linie ob man nur Intraday oder auch Overnight handelt. Zum Beispiel bei Interactivebrokers.com, muss man aktuell (29.09.2022) für einen DAX eine Intraday-Initialmargin von 30.500 Euro und Intraday-Maintenance 24.400 Euro bezahlen. Wer overnight handelt muss sogar ca. 34.900 Euro bezahlen.
Absicherung/Hedging: Mit einem Aktienindex-Future kann ein Aktienportfolio gegen Kursrisiken abgesichert werden.
Wie handelt man den DAX Future?
Der DAX Future ist ein Finanzinstrument bzw. Terminkontrakt, das an der Eurex gehandelt wird. Es basiert auf dem Deutschen Aktienindex (DAX40) und gibt den Kurs der deutschen Aktien an, die in den Index aufgenommen sind.
Der DAX Future wird in Punkten angegeben und entspricht dem Kurs des DAX in Euro. Ein Punkt entspricht entweder 25 Euro, 5 Euro oder 1 Euro. Der Future wird an der Eurex gehandelt und ist ein Terminkontrakt. Das bedeutet, dass man sich heute auf einen Preis für die Zukunft einigt.
Man kann den Future verkaufen oder kaufen. Wenn man ihn kauft, erwartet man steigende Kurse, wenn man ihn verkauft, erwartet man fallende Kurse. Der Future hat ein Verfallsdatum bzw. feste Laufzeit.
Bis zu diesem Datum kann man den Future handeln. Anschließend wird er "verfallen" und hat keinen Wert mehr. Die Verfallstage sind der dritte Freitag im jeweiligen Verfallsmonat. Der DAX Future ist ein Hebelprodukt. Das bedeutet, dass man mit wenig Kapital viel Geld handeln kann. Allerdings ist das auch riskant, denn wenn die Kurse gegen einen laufen, kann man schnell sein ganzes Kapital verlieren.
Wie man den DAX Future shorten oder long gehen kann?
Es gibt zwei Möglichkeiten, DAX Future zu handeln: als Terminhandel oder als CFD. Beim Terminhandel kauft oder verkauft man einen bestimmten Betrag an Futures-Kontrakten zu einem vorher vereinbarten Preis und Zeitpunkt. Beim CFD-Handel spekuliert man auf die Kursentwicklung des DAX Future, ohne den Kontrakt tatsächlich zu kaufen oder zu verkaufen. Um DAX Future zu shorten oder long zu gehen, muss man also entweder einen Terminhandel oder einen CFD-Handel abschließen.
Longterm Investor
Welche Risiken gibt es beim Handel mit DAX Future?
Der Handel mit DAX Future ist eine spekulative Investition und birgt ein hohes Risiko. Zu den Risiken gehören unter anderem die folgenden:
- Die Kurse können stark schwanken und es besteht die Gefahr, dass man sein gesamtes Kapital verlieren kann.
- Der Handel ist sehr komplex und man sollte sich gut informieren, bevor man in diese Art von Investitionen einsteigt. Da die Kurse von unterschiedlichen Faktoren wie Zinsen, Devisenkursänderungen (EUR-USD), Nachrichten und Aktienkurse beeinflusst werden.
- Es gibt keine Garantie, dass man mit DAX Future Geld verdienen wird. Man kann auch sein gesamtes Geld verlieren.
Wie kann man sich auf den DAX Future vorbereiten?
Der DAX Future ist ein Index, der die Kurse der 40 größten deutschen Unternehmen repräsentiert. Um sich auf den DAX Future vorzubereiten, sollten Anleger zunächst einige grundlegende Informationen über den Index und die Unternehmen, die ihn bilden, sammeln.
Einige Aktien haben sehr große Gewichtungen im Dax, die dann auch den Future beeinflussen. Vor allem die SAP Aktie, Allianz-Aktie und Aktie von Linde sind da zu nennen. Dazu gehören die Börsenkapitalisierung, das Umsatz- und Gewinnwachstum sowie die Branchenzugehörigkeit der Unternehmen. Zudem sollten Anleger die historischen Kursentwicklungen des DAX Future sowie seine Korrelationen zu anderen Indizes und Anlageklassen kennen.
Was sind die wichtigsten Tipps für den Handel mit DAX Future?
Wenn Sie den DAX Future handeln möchten, sollten Sie einige wichtige Tipps beachten. Zunächst einmal ist es wichtig, sich mit dem Instrument und den Marktbedingungen vertraut zu machen. Bevor Sie mit dem Handel beginnen, sollten Sie also genau wissen, wie der DAX Future funktioniert und was Sie beachten müssen. Zudem ist es ratsam, sich einen guten Broker zu suchen, der Ihnen beim Handel mit dem DAX Future behilflich sein kann.
6 Tipps zum Thema "DAX Future":
- Kaufen (long) Sie den DAX Future, wenn Sie den deutschen Aktienmarkt bullish sehen.
- Verkaufen (short) Sie den DAX Future, wenn Sie den deutschen Aktienmarkt bearish sehen.
- Nutzen Sie technische Analysen, um den besten Zeitpunkt für den Einstieg zu finden.
- Achten Sie auf Nachrichten und politische Entwicklungen in Deutschland und der Eurozone.
- Halten Sie Ihre Positionen nicht zu lange, da der DAX Future sehr volatil ist.
- Machen Sie Daytrading nur mit Kurszielen (Targets) und begrenzen Sie Verluste (Stop-Loss)
Weitere Themen:
DAX-Trader
Auch die Wahl des richtigen Zeitpunkts für den Einstieg in den Markt ist entscheidend für den Erfolg. Last but not least ist auch das Risikomanagement ein sehr wichtiger Punkt beim Handel mit dem DAX Future. Sie sollten immer nur so viel Geld investieren, wie Sie auch bereit sind zu verlieren. Zudem ist es ratsam, sich vorher genau über die Risiken des Instruments informieren.
Wann verfällt der DAX-Future an der Börse Eurex?
Letzter Handelstag und Verfallsdatum des DAX Future:
Der Letzte Handelstag für den DAX Future fällt mit dem Verfallsdatum zusammen. Das Verfallsdatum ist gewöhnlich der dritte Freitag im betreffenden Ablaufmonat. Wenn dieser Tag allerdings kein regulärer Handelstag ist, gilt stattdessen der vorherige reguläre Handelstag.
Der Handel des betroffenen Futures wird am Letzten Handelstag mit dem Beginn der kurzfristigen Auktionsphase im elektronischen Handelssystem um 13:00 Uhr MEZ beendet.
Die Verfallstage der Jahre 2024 und 2025 im Überblick:
DAX-Future-Verfallstage 2024:
Der dritte Freitag für die Verfallsmonate im Jahr 2024 sieht wie folgt aus:
- März: 15.
- Juni: 21.
- September: 20.
- Dezember: 20.
DAX-Future-Verfallstage 2025:
Der dritte Freitag für die Verfallsmonate im Jahr 2025 sieht wie folgt aus:
- März: 21.
- Juni: 20.
- September: 19.
- Dezember: 19.
Bitte beachten Sie, dass, obwohl dies die allgemeinen Verfallsdaten für viele Futures-Kontrakte sind, es immer ratsam ist, die genauen Daten und Zeiten direkt von der Handelsplattform oder Börse zu bestätigen, auf der der betreffende Future gehandelt wird.
Fazit: DAX Future
Der DAX Future ist ein wichtiges Terminmarkt-Instrument für den Handel mit Aktienindex-Futures. Er gibt den Kurs des deutschen Aktienindex (DAX) an, der die Kurse der 40 größten deutschen Unternehmen enthält. Futures sind Termingeschäfte, bei denen zwei Parteien einen Preis für ein bestimmtes Gut (in diesem Fall den DAX) vereinbaren, das in der Zukunft geliefert wird.
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Der Future ist ein sehr beliebtes Handelsinstrument unter Anlegern, weil er eine hohe Liquidität aufweist und die Kurse sehr stabil sind. Außerdem ist der DAX einer der wichtigsten Aktienindizes weltweit und gilt als Benchmark für die deutsche Wirtschaft.
